Doanh số NFT toàn cầu trong tháng 10 đạt hơn 850 triệu đô la trên tổng số khoảng 3 triệu giao dịch. Tôi đã xem xét các giao dịch rửa NFT vào tháng trước và nghiên cứu đó đã giúp tôi xem xét các con số kỹ hơn.
Các điểm kích hoạt để tôi nói rằng các giao dịch đang trở nên giả mạo hơn như sau:
- Mặc dù điều kiện thị trường tồi tệ, chúng tôi vẫn tiếp tục thấy số lượng lớn người mua và người bán độc nhất. Vào tháng 10, chúng tôi có hơn 1 triệu người mua và người bán. Cả người mua và người bán đều tăng so với tháng 9.
- Số lượng người mua và người bán duy nhất dường như không nhất quán với sự tăng trưởng của giá trị bán hàng và giao dịch. Khoảng 1 triệu người dùng đã đóng góp hơn 4 triệu giá trị bán hàng trong tháng 5 so với dưới 250.000 trong tháng 10. Đối với tôi, dường như không có nhu cầu thị trường ngày càng tăng với giá trị bán hàng được giao dịch ít hơn.
Để xem xét kỹ hơn vấn đề này, tôi đã nói chuyện với hai sàn giao dịch tập trung vận hành thị trường NFT. Các sàn giao dịch cho biết khoảng 80% người mua mới đang giữ NFT trong ví của họ thay vì bán chúng. Với thị trường quá bất lợi, việc nắm giữ những tài sản này dường như là một động thái hợp lý.
Vậy tất cả những người mua và người bán độc đáo này đến từ đâu? Tôi đã nói chuyện với Footprint Analytics và đưa ra quan điểm của mình. Tôi nhận ra rằng số liệu thống kê mà tôi đang xem là quá lớn. Nó liên quan đến nhiều chuỗi và rất khó để theo dõi mọi thứ. Chúng tôi đã đồng ý chỉ làm việc trên các thị trường dựa trên Ethereum như một ví dụ để đi sâu vào tìm hiểu vì đây là thị trường phổ biến nhất.
Đây là những phát hiện:
Theo bộ lọc của Footprint Analytics, giao dịch rửa chiếm gần một nửa tổng khối lượng giao dịch NFT.
Phân tích dấu chân – Tổng quan về thị trường ETH NFT (Đã lọc giao dịch rửa)
Các thương nhân đang tìm cách tăng giả tạo giá của các bộ sưu tập hoặc kiếm phần thưởng giao dịch trên thị trường đã tạo ra 389 triệu đô la giao dịch rửa trong tổng số 758 triệu đô la khối lượng giao dịch NFT của tháng 10 — đưa số lượng giao dịch rửa trên thị trường NFT gần bằng một nửa so với giao dịch tự nhiên.Số lượng người dùng wash trade chiếm gần 46% tổng số người dùng.
Giao dịch rửa là một hình thức thao túng thị trường trong đó một nhà đầu tư đồng thời bán và mua cùng một công cụ tài chính để tạo ra hoạt động giả tạo, gây hiểu lầm trên thị trường. Nó tạo ra sự bất hòa lớn trong ngành NFT giữa những gì mà hầu hết mọi người tưởng tượng về giao dịch NFT, tức là ai đó mua NFT để đầu cơ và hành vi thực sự làm nền tảng cho thị trường — hàng trăm người trong cuộc chuyển NFT giữa các ví của chính họ.
Có một số chỉ số để xác định hoạt động giao dịch đáng ngờ.
Các tín hiệu và chỉ báo bao gồm:
- Giao dịch NFT được định giá quá cao với 0% phí người tạo
- ID NFT cụ thể được mua nhiều hơn số lần bình thường trong một ngày
- NFT được mua bởi cùng một địa chỉ người mua trong một khoảng thời gian ngắn
Các ưu đãi cho wash trading là để kiếm được phần thưởng trên nền tảng và tạo ra giá trị hoặc tính thanh khoản cho tài sản. Bởi vì không có cách nào để ngăn chặn hoặc ngăn cản giao dịch rửa trong thị trường NFT ngày nay, mọi người có một bức tranh cực kỳ sai lầm về số lượng hoạt động giao dịch hữu cơ, chân chính trong ngành.
Ví dụ, 81%phần trăm của tất cả các giao dịch trên X2Y2, một trong 3 thị trường NFT hàng đầu, là các giao dịch wash trade theo bộ lọc áp dụng. Lý do chính cho giao dịch rửa X2Y2 là phần thưởng giao dịch hàng ngày dựa trên khối lượng. Tỷ lệ phần trăm khối lượng mà người dùng đóng góp vào X2Y2 càng lớn thì phần thưởng giao dịch hàng ngày mà người dùng kiếm được càng lớn. Có thể quan sát thấy sự cố tương tự khi xem xét các bộ sưu tập riêng lẻ. Ví dụ: 1,1 tỷ đô la của Dreadfulzvề tổng khối lượng, 1,131 tỷ USDđã được gắn cờ là giao dịch rửa.
Một nhà phân tích hoặc nhà văn không hiểu động cơ giao dịch rửa này có nguy cơ hiểu sai thị trường hiện tại. Ví dụ, đây là những gì Business2Cộng đồngđã viết vào ngày 12 tháng 10 về Terraforms của Mathcastles:
“Không thể thay thế token các bộ sưu tập tiếp tục cho thấy khả năng phục hồi mạnh mẽ trong bối cảnh suy thoái thị trường tiền điện tử nói chung hiện nay cho đến nay trong năm nay. Dưới đây là một số bộ sưu tập NFT bán chạy nhất trong tuần này: 1. Terraforms Giành lại vị trí hàng đầu. Terraforms, một loại không thể thay thế token (NFT) từ Mathcastles, đã giành lại vị trí hàng đầu sau khi vượt qua mười danh sách bán chạy nhất của chúng tôi vào tuần trước. Terraforms có khối lượng bán hàng trong 24 giờ là 1.814 ETH.”
Các bộ sưu tập tiếp theo mà bài báo liệt kê là BAYC và CryptoPunks, gần như không có wash trade. Điều này sẽ tạo cho người đọc ấn tượng rằng Terraforms giống một bộ sưu tập phổ biến hơn những bộ sưu tập blue chip đó trong khi thực tế hầu như không có giao dịch tự nhiên nào.
Bằng cách lọc các giao dịch để wash trade, các nhà giao dịch, nhà phân tích và nhà đầu tư có thể đánh giá chính xác hơn tài sản NFT và ngành. Có bộ dữ liệu chính xác và sử dụng chúng là hai việc riêng biệt. Vai trò của tôi ở đây không phải là thổi còi hay phá vỡ những lầm tưởng về NFT, tôi ở đây để chia sẻ kiến thức của mình và kể câu chuyện của tôi cho mọi người.
Sử dụng bài viết này, tôi muốn đưa ra yêu cầu phân tích dữ liệu của thị trường CEX NFT. Binance hoặc Bybit NFT Marketplace sẽ là lựa chọn lý tưởng.
